Reprise du message précédent :

C'est bien du levier, x2.
Tu peux annoncer levier via ETF pour être plus précis.
Je suis à 1.28

C'esg green en Allemagne, mais je m'attendais à plus qu'un faible +0.7%

Les US ont fait -1.5% après fermeture hein donc +0,7% ca fait +2.2%

En quelle année ?  

Prosus qui digère mal le rachat de Just Eat.
Dire que j'étais de retour en PV  

Depuis le début de celle-ci, par exemple.

L'est où le krach ?
 

Sur la section loisir

Pas de krach mais pas de PV propre non plus, on est au même niveau que début décembre dernier aux States

Vous êtes de vrais enfants pourris gâtés

 
US Futures +0.5%      

Questionne tes choix, plutôt.

https://www.zonebourse.com/actualit [...] -49138713/

 
En même temps, ce n’est qu’un DCA trimestriel et non mensuel  

C'est dur de décrocher  

Hello.
Sur quel site ou appli vous utilisez pour voir les futurs ?

Ca va te servir à quoi ?

sur VF.com

https://www.zonebourse.com/
 
A droite dans "pré-ouverture"

Mais tellement. Certains devraient comparer leurs exigences au livret A de leur tata.

Je n'y comprends rien aux sacs à mains, à la chimie et aux bagnoles bas de gamme, les burgers et les cartes graphiques ça me parle plus

 
 
courageux ou inconscient....    

Pas sur que t'arrives à chopper avec cette photo de profil
SAUF si tu as mis "oui" dans Humour

Tradingview

J'me déplace en métro  

Tu penses que « comprendre » permet d'investir plus efficacement ?

sinon https://www.google.com/search?q=sp500%20future

 
Tu fais des louches trimestrielles de 425k ?

Petit ordre placé sur tsm pour compléter la collec semi-conducteurs avec nvda et asml  

Je ne sais pas, j'ai plus d'affinités avec le modèle américain. D'ailleurs les posts qui parlaient de la suprématie et du dynamisme des USA sur l'Europe en fin d'année dernière ont mal vieilli
J'ai presque envie de faire une recherche dans les archives, je me souviens d'une journée sur SpaceX, une infographie sur le NASDAQ qui faisait +30% comparé au CAC à 0%, la retraite par capitalisation sur le SP500, les hourras quand CB a quitté sont ETF CAC pour du World, etc

Et voilà.
C'était évident qu'il fallait vendre quand je l'ai dit.  
Le marché a tardé, a stagné longtemps, mais le mouvement significatif suivant cette stagnation était bien une baisse.
 
Et sur le weekend
 
Bon là j'ai acheté mais j'ai zéro certitude par contre, c'est plus par envie de jeu. À mon avis si ça baisse ça dépassera pas 230, et ça remontera forcément au delà de 260 un jour

Oui, bien sûr, n’importe qui (quel que soit le niveau de patrimoine) a intérêt à faire du 100% ETF World (éventuellement en diversifiant les émetteurs au-dessus d’une certaine taille de ligne, et éventuellement aussi en évitant le 100% synthétique). En y investissant régulièrement (mensuellement, trimestriellement – peu importe), ça permet de faire mieux que l’écrasante majorité des investisseurs particuliers et même professionnels, sur la durée, avec une volatilité assez faible et zéro prise de tête.

J’avais expliqué sur le mode humoristique le seul prix à payer pour cette stratégie 100% ETF World (je dois recopier le post car le quote normal ne fonctionne pas, mon précédent compte ayant été supprimé) :

Avoir un portefeuille full ETF World, c'est comme être en 2e classe dans un TGV japonais, moderne et bien tenu. Tu es bien assis, tu as le siège que tu voulais près de la fenêtre, le wagon est propre, les passagers qui t'entourent sont polis et respectent les consignes de discrétion. Tu as le wifi, pas super rapide mais ça fonctionne. Tu arriveras à l'heure à ta destination : aucun souci. Tout va bien, tu t'installes dans ton siège et tu te prépares à un voyage au calme.
 
Et puis, juste avant le départ du train, tu vois passer sur le quai une brune magnifique, élégante, le port altier. Frappé par sa beauté, tu la regardes, et là vos regards se croisent. Elle te sourit fugacement avant de reprendre sa marche vers le wagon 1ère classe. Tu restes sagement sur ton siège. Tu installes ton laptop et tu reprends le cours normal de ton voyage. Tu arriveras à l'heure, pas de souci. Et peut-être auras-tu bientôt oublié cette femme. Ou alors tu demanderas, peut-être, si tu n'as pas raté ta vie.
 
C'est cela, avoir un portefeuille full ETF World.

Toute ma stratégie, c’est précisément d’éviter de ce regret de ne pas au moins essayer de battre l’ETF Monde, tout en faisant attention à ne pas trop en dévier car évidemment je veux minimiser le potentiel impact financier négatif de mon expérimentation. D’où la très grande diversification (environ 1300 lignes actuellement).

Je me considère en « formation », j’apprends (bien plus que si je contentais d’un full ETF Monde) et je développe au fil du temps des compétences de gestion boursière – par exemple en stock-picking (sur 1300 lignes, bcp d’échecs et de réussites, ça fait une masse d’expérience), en connaissance de la cote, en gestion (technique et psychologique) du levier et de la volatilité etc.

Est-ce que mes efforts sont bien rémunérés ? Jusqu’ici, oui et non, disons que c’est mitigé. La performance de mon portefeuille global (= mon portefeuille leveragé IB, qui représente actuellement 60% du total + mon portefeuille France et d’autres petits portefeuilles non leveragés) se situe sur 6 ans entre celles du NASDAQ et S&P500, et au-dessus de celle du World, avec une volatilité plus importante que celle des indices.

        Scipion8     S&P500  NASDAQ     World (CW8)
2019  +29%          +22%     +26%             +22%    
2020  +38%          +17%     +43%             +6%
2021  +23%          +23%     +9%               +25%
2022  -32%           -8%        -18%              -5%
2023  +30%          +18%     +26%             +14%
2024   +27%         +23%     +29%             +27%
Total   +246%      +234%   +262%        +222%

Compte tenu de l’utilisation de levier, on peut dire que c’est moyen – mais : (1) ce levier (1,3 actuellement sur le portefeuille global) a évolué au fil du temps (il était bien plus faible les premières années) ; (2) on peut dire que l’utilisation du levier a compensé le boulet que constitue ma grosse surexposition à la France (encore 27% aujourd’hui, bien davantage par le passé), au prix d’une forte volatilité (max drawdown bien plus grand que les indices en 2022 notamment).

Est-ce que ça valait le coup, le temps et les efforts ? Oui et non, le stress occasionné par l’utilisation du levier ne se justifierait à mes yeux que par une surperformance plus importante par rapport à un ETF Monde (quand je dis « surperformance », c’est un peu un abus de langage : c’est du beta, pas de l’alpha). Mais sur la durée j’ai développé des compétences, j’ai réduit ma surexposition à la France, je n’ai pas échoué puisque j’ai battu l’ETF Monde et je n’ai jamais rien dû vendre. Impossible de développer ces compétences avec un full ETF Monde (les adeptes de cette stratégie diront que c'est justement sa sagesse : ne pas perdre du temps et de l'argent à essayer de battre l'indice). Je suis plus confiant sur ma capacité à battre régulièrement les indices. Disons que the jury is out. Si j’y arrive, si je bats régulièrement et sans prise de risque excessive tous les indices, alors j’aurai découvert la pierre philosophale et clairement sur la durée (si Dieu me prête vie) mon pari sera largement gagnant financièrement sur le long-terme (par rapport à un full ETF Monde).

Enfin, ma gestion 100% (ou quasi) titres vifs reflète ma préférence de minimiser les intermédiaires financiers (comme les émetteurs d’ETF) entre moi et mes actifs, ce qui, sur le long-terme, est je pense la meilleure stratégie – même si a priori la faillite d’émetteurs d’ETF voire une crise systémique ne priverait pas les détenteurs d’ETF de leurs actifs (c’est un risque infime mais moi je préfère ne pas le prendre).

Oui, avec ses efforts massifs d'équipement (chars notamment) la Pologne est devenue un partenaire militaire majeur pour la France, mais apparemment ils n'envisagent pas d'envoyer de troupes en Ukraine. Ce qui se comprend compte tenu de leurs frontières avec la Russie (Kaliningrad Königsberg/Prusse orientale) et la Biélorussie. C'est normal qu'ils se préoccupent en priorité de leur territoire, car s'il y a un pb majeur clairement ils ne peuvent pas compter sur Trump.

La Turquie est aussi un potentiel partenaire militaire majeur (hors UE) pour la France sur l'Ukraine. Leur armée est massive en quantité (qualité, c'est moins certain) et Erdogan a clairement exprimé son soutien à l'intégrité territoriale ukrainienne (les Turcs ont un intérêt direct à ne pas voir les Russes étendre leur présence en Mer Noire - pensée aux amateurs de Diplomacy comme moi   .)

PS : On retrouverait alors potentiellement l'alliance victorieuse de la guerre de Crimée 1853-56 (France, UK, Turquie, Piémont). Make Malakoff great again !

Oui les États-Unis d’Amérique ont le cheat code ultime comme l'a expliqué le camisard hier : ils ont la main sur la monnaie mondiale, le dollar.
 
Ils ont plié le game.
 
PS: Quel bonheur de lire Camisard et de ne plus voir Zaz59

La brune magnifique c'est le LQQ te dira Voxi

Loupé le dip à 5,86 sur WPEA ce matin  

Le regret d'une vie ...

Au final en annualisé cela te fait du combien depuis 2019?

Il y a plein d'autres facteurs aussi. La géographie, un Etat continent uni depuis longtemps, des matières premières @home, un terreau plus que favorable à l'économie traditionnelle et high-tech, une culture et un style de vie qui s'exporte bien pour différentes raisons, ...

+23,0% / an sur 6 ans pour mon portefeuille global vs +21,5% / an pour CW8, soit +1,5% / an de "surperformance" (à nouveau : c'est surtout du beta, pas de l'alpha - d'ailleurs mon alpha est probablement légèrement négatif sur la période, je pense, compte tenu de ma forte surexposition France et de mes surinvestissements en valeurs d'ultra croissance douteuses en 2021).

Sur ma taille actuelle de portefeuille, +1,5% / an de "surperformance" correspond à 33 000 € / an : c'est la "rémunération" de mes efforts (en réalité, davantage la rémunération de ma prise de risque que de mon stock-picking).

Pas ridicule mais pas non plus spectaculaire.

Evidemment toute la question est de savoir si je peux améliorer cette surperformance vs CW8 ces prochaines années. Je pense que oui :
1) Je pense être devenu un bien meilleur stock-picker - sur 1300 lignes j'ai fait plusieurs centaines d'erreurs, dont j'ai bcp appris.
2) Mon boulet francais devient de plus en plus léger, sans que j'ai dû trahir la Patrie rien vendre.
3) Je comprends et maîtrise bcp mieux (techniquement et psychologiquement) la question du levier et la volatilité (je me suis mithridatisé - parfois dans la douleur).

Donc je pense améliorer à la fois mon alpha (au moins, ne plus être négatif) et la contribution de mon beta (en étant plus agressif que ces 6 dernières années en moyenne). Si j'y arrive, compte tenu de l'effet de composition, je pourrais potentiellement décupler la valeur € annuelle de ma "surperformance" (alpha + beta) vs une stratégie ETF Monde. C'est ça l'objectif.

 
Même question.
 

Allez hop, achat de 152 WPEA @ 5,88.