Reprise du message précédent :
Surtout que je sors d'une réunion ou clairement on nous dit que dans 2/3 ans notre métier n'existera quasiment plus (sales)....

bonsoir
Il y a-t-il des sales traders ici ? quelqu'un peut m'éclairer sur ce role ?
 
Il parait que c'est une sorte de sales très à l'aise sur la tech et les algos qui sont de plus en plus nombreux (?)  
 
Merci

 
Je pense que tu confond avec quantitative trader...
Sales Trader c'est du sales sur cash equity en gros

... heureux de voir que le mort respire encore ...
Yep pour le sondage ..

Tiens, au passage, quelqu'un a des infos sur Jane St*eet ?
Ils disent qu'ils font du trading, ok, avec du OCaml, tant mieux pour eux, mais quelqu'un en sait plus ? Genre quels assets ? Ils sont bons ? Ils sont smarts ? Ils sont comment par rapport a leurs concurrents ?
 
Merki

 
Leurs entretiens sont difficiles c'est tout ce que je sais

Hum, d'experience ?  

 
Aux US c'est top notch.
En europe je sais pas mais vu le process je pense que les gens recrutes sont pas idiots.
 
Je suis arrive au last round apres 4 rounds au tel.
Me suis fait ding apres avoir fait de la merde a la journee dans leur bureau.  
Presque tous les gens que je connais qui ont apply sont partis au 1st/2eme round.

J'ai fait 3 rounds, c'était pas facile mais pas ultra dur non plus amha

 
Les problemes eux meme sont pas excessivent durs. C'est des proba conditionelles/market sizing et "paris"
C'est juste que t'as pas le temps... Faut trouver vite...
 
Le dernier round au bureau on te file des jetons de poker, et tu enchaines des mini-exos de probas conditonnelles toute la journee sur des jeux de carte/des/pieces etc...
A chaque etape ils te demandent un bid/ask sur un event aleatoire. Puis on realise un tirage en vrai et on voit ski se passe. Le but c de voir comment tu calibres tes mises etc...
 
Exemple de memoire :
T'as un paquet de cartes
Marche sur la somme des cartes rouges dans les 5 prochaines cartes.
Tu donnes un truc il traite avec toi, vous tirez une carte et tu adapte ton marche etc...
Ya aussi des truc sournois genre "carre de la plus grande carte", ou la valeur peut diverger extremement rapidement de la "moyenne" donc tu peux te retrouver en faillite alors que t'avais bien trouve l'esperance.

Intéressant ça. Vous connaîtriez un site avec ce genre d'exercice ?
C'est quand même le genre de truc qui nécessite de l'entraînement.

Alors que pour etre mm à Paris il suffit de prendre les quotes liffe, améliorer d'1 ct de chaque côté et emmener ton client au sushi shop une fois dans le trimestre  

as253    
Trop vrai.

'lut
 
Je me demande quelle est actuellement la suite logique (et intéressante et qui fait gagne de l'argent) d'une carrière de quant qui a 5-6 ans d'expérience et  qui est plutôt du côté du front office que d'IT ou recherche.

Ca depend. Quant quoi ?
Quant en derives ?  Pas evident, parce que le calcul sto n'a qu'un interet tres limite hors finance... A la limite, il pourrait esperer partir dans un HF specialise qui traite du produit derive...
Quant genre stat arb ? Bof, il change de boite, ou part dans une start-up, ou n'importe ou qui recrute du data scientist, c'est a dire n'importe ou..

 
Le quant dérivés ne peut pas basculer vers l'assurance par exemple? Etre quant dérivés c'est si nul que ça au niveau changement de carrière?

Un peu, mais ils font pas trop de calcul sto en assurance.... c'est plus des probas et des stats ... finalement plus proche du data science..

 Oui, Quant dérivés.  HF c'est peut-être une option effectivement

Des retours de stagiaires à Oak$ field ?

Si tu dis pas sur quoi est ton mémoire ça va être compliqué de répondre...

Tu peux m'en dire un peu plus stp par mp ? CV, dates, ...

Salut le topic      
 
L'année de césure ayant été modifiée (6 mois de stage conventionné max au lieu de 12), que pensez-vous de la difficulté pour trouver un "cdd" de 6 mois à l'étranger en front (Londres, ..) avec seulement 6 mois de stage en marché comme xp précedente ?
 
Mon but étant d'arriver à 10/12 mois d'XP en marché sur ma césure afin de trouver un stage de fin d'étude vraiment intéressant!  
 
(ps : Etudiant à la toulouse business school, master finance marché spé advance finance program (calculs sto, etc..) )  
 
Merci à tous    

Y en a qui pensent que l'élection de Trump peut être bénéfique à notre secteur? Peut-être aux US au début puis à Londres.  

 
Aux US peut etre, moins de taxes et moins de regulation.
 
A Londres par un ricochet douteux si t'es en banque US et encore...
 
Ca va vraiment devenir le pire deal Londres et de loin compare a NY/HK.

Bonjour à tous,
 
Quelques questions sur un job de quant portfolio management (en CIB, gestion du portefeuille prop. de la banque).
 
Où se situe ce genre de poste dans la séparation classique front/middle/back (si seulement cette séparation à un sens sur ce genre d'activité) ?
Quelques exemple de questions type en entretien ?
Quel pouvoir de reclassement après ce genre de poste (placard ou fashion) ?
Salaire sur Paris en jeune dip et après 3A ?
 
Merci d'avance aux insiders pouvant m'éclairer !
 

 
Ca depend beaucoup chez qui, il y a de tout en quant sur ce genre de truc.
 
- Normalement, c'est clairement du front. La responsabilite c'est de sortir des modeles, un portfolio target, et normalement le trader ne sert qu'a executer la position choisie par le modele. Ca c'est le monde ideal, certaines banques peuvent preferer n'avoir que le modele comme 'aide' au trader, mais ils sont un peu stupides alors.
- Questions de stats, probabilites, avec un peu de finance (notions d'optimisation, CAPM, Sharpe Ratio, etc...)
- Facile de se reclasser, si ton equipe est pas trop mauvaise tu devrais sortir avec toutes les armes pour etre un data-scientist n'importe ou. Si ton equipe est mauvaise, tu peux toujours aller t'enterrer en pur AM chez un assureur.
- Paris, aucune idee. A londres, un bon quant junior (avec le background qui va bien Oxford/Cambridge/PhD/ou Groupe A) passant des entretiens severes dans un HF repute peut taper dans le 100k a l'embauche. A Paris, j'imagine que si c'est suffisament selectif et si c'est vraiment matheux, 50k doit etre possible ?

Bonjour à tous,
 
Alors je suis tout nouveau sur le forum et j'aurais besoin de votre aide. La semaine prochaine, jeudi 24 novembre très exactement, a lieu une session de tests pour BNPP Global Markets Quants Days afin de recruter les stagiaires pour les équipes de Paris et Londres.
 
J'ai essayé de parcourir le topic mais je ne trouve rien sur le style de questions abordées lors de ce type de test. Dans le mail de la BNP il est précisé ceci "The test will only take 2 hours and cover different quantitative topics (General Maths,
Stochastic Calculus, Stats, Computer Science...).Our main objective is to identify your
key strengths, see if they fit our requirements and assess how far you can go."
 
La durée du test me semble beaucoup trop courte pour nous évaluer sur tant de sujets, ce qui me laisse penser qu'il y a forcément des points précis qui sont testés. Merci de faire part de vos retours d'expérience et autres informations.

Merci de ta réponse.
 
J'ai eu la réponse aujourd'hui, date limite de convocation au test, en même temps j'ai postulé vendredi dernier.
 
Sinon concernant le test, les exos potentiels que tu as suggérés sont tirés de retour que tu as eu ou bien tu imagines simplement ce qu'on pourrait demander lors d'un tel test?  
 
Je suis dans l'un des master 2 de Mathfi à Paris. Je le sens un peu mal ce test parce que j'ai plutôt un background de matheux. Je crois que c'est aussi la raison pour laquelle je suis taquet sur ce qui pourrait tomber lors de ce test.

Oui la partie maths devrait être "simple pour moi" mais j'appréhende davantage tout ce qui sera justement non matheux. Le machine learning par exemple je découvre cette année et pour être honnête c'est pas vraiment là dessus que je concentre mes efforts pour l'instant. Et de manière général tout ce qui est programmation ne devrait pas m'aider, j'ai essentiellement des notions plus ou moins avancées de C/C++ dans ma besace, rien de très exotique.
 
Enfin je verrai ce que ça donne et je ne manquerai pas de faire un retour sur le forum vendredi surprochain vu que personne ne semble vraiment disposer d'infos sur ce test BNP, en espérant que ça aidera certains. Merci encore pour ta contribution.

Sympa de faire le feedback merci!

Bon les tests en temps limité de calculs de proba/fréquences/chiffres d'affaires moyens etc... à la Nomura c'est visiblement monnaie courante pour les banques. Je ne sais pas si je suis un cas particulier mais après des années d'analyse, d'algèbre, ce genre de "maths" me dépasse un peu Vous auriez un livre ou autre à conseiller pour s'entraîner?

En effet, cela me disqualifie-t-il ?

 
Perso j'ai tout prepare avec:
 
. 150 Most frequently asked questions on quant interviews, D. Stefanica, FE Press NY
. A practical guide to Quantitative Finance interviews, X. Zhou, Edited by Brett Jiu
. Heard on the Street, T. F. Crack
 
Et Glassdoor + divers forums
 
Une raison particuliere pour laquelle tu cites Nomura ?

Ces questions c'est que pour les banques non ou ca se fait aussi en buy side. Et jusqu'à quel niveau de séniorité on fait ces tests ? (Buy et sell side)

Ca depend un peu du round. En junior, si on veut prendre quelques mecs parmis 100 cv, ca permet d'ecremer un minimum avant d'avoir besoin de prendre du temps a faire passer des entretiens.
En senior, il n'est pas rare que ce soit directement des entretiens, parce que meme si le niveau de maths&co etait pourri, ca peut toujours etre interessant pour savoir ce que le gars a fait.

Suis plus vraiment en fond, m'enfin ...
 
Autant que je sache, ca embauche. Que ce soit mon ancienne boite ou ma nouvelle...

Salut les gars. Faut-il connaître des langages de programmation pour des postes comme trader options, trader volatilité? Si oui lesquels (C++, python, VBA). Je vois que les offres demandent de plus en plus de profils ingénieur, science informatique pur et dur. Qu''en est-il des profils commerciaux?

1) Oui, C++/C#/VBA/Python c'est le minimum je dirai pour ne pas se fermer des postes
 
Pour les commerciaux je dirai que si tu connais VBA c'est deja bien

Ok merci

Si tu sais faire du C++, tu sauras tout faire.

Ouais mais python est le langage le plus facile à apprendre. Après j'ai du mal à voir les applications qu'en font les gens en poste.